Pour évaluer et valoriser une entreprise, l’analyse des états financiers — que l’on appelle communément les « plaquettes comptables » — est indispensable. Les montants de la trésorerie et du résultat d’exploitation (REX) y figurent à des endroits bien précis.
Où trouver le montant de la trésorerie comptable ?
La trésorerie disponible est un indicateur de liquidité essentiel. Pour la localiser, ouvrez votre document à la page du Bilan :
- La bonne section : Elle se situe plus précisément dans la partie « Actif du bilan », au sein de la catégorie générale de l’« Actif circulant ».
- La ligne exacte : Repérez la ligne intitulée explicitement « disponibilité » ou « trésorerie ».
Où trouver le résultat d’exploitation (REX) ?
Le REX mesure la performance opérationnelle de votre activité, indépendamment de votre structure financière ou fiscale. Pour le trouver, rendez-vous cette fois-ci dans le Compte de résultat :
- Un indicateur clé : Le REX est un Solde Intermédiaire de Gestion (SIG).
- L’emplacement : Il correspond tout simplement au premier sous-total de ce tableau.
Le point de vigilance lors de la cession
À noter pour votre closing : Une fois le processus de vente enclenché, ces chiffres ne restent pas figés. Au moment de la signature définitive du protocole de cession, les montants de la trésorerie et du REX sont scrupuleusement mis à jour à la date exacte de la cession des titres.
